Главные бенефициары текущего этапа ИИ — поставщики аппаратного обеспечения и облачной инфраструктуры.NVIDIA и AMD зарабатывают на продаже ускорителей, гиперскейлеры (MSFT Azure, AMZN AWS) и нишевые провайдеры (DigitalOcean) предоставляют облачные мощности.Риск: если конечные потребители не обеспечат рост выручки, спрос на железо и облака сократится.Автор лично делает ставку на нишевых облачных провайдеров, таких как DigitalOcean, как на второй эшелон выгодоприобретателей.

Рост до $170–180 уже реализован, ожидается коррекция, затем — возможный рост до $300Потоки: выручка ускоряется (6–9% г/г), EPS восстанавливается, FCF — $2,7 млрдНет байбека, но возможен в будущем. Gross margin — 45%Вывод: сильная идея, но бумага циклическая, требует осторожности.